Cổ phiếu HPG: MUA@49,000 Lũy kế 6T/2021, HPG sản xuất hơn 4 triệu tấn thép thô (+55% yoy), sản lượng tiêu thụ đạt gần 4.3 triệu tấn (+60% yoy). Với sản lượng bán hàng tăng trưởng mạnh, kèm giá thép ở mặt bằng cao so với năm 2020, doanh thu và lợi nhuận HPG dự kiến tăng trưởng mạnh trong nửa đầu năm 2021. Ở thời điểm hiện tại, nhà đầu tư có thể xem xét mua thêm để đón kết quả hoạt động kinh doanh quý 2/2021 của HPG
Cổ phiếu MST: BÁN@13,700 Chất lượng tài sản thấp với các khoản phải thu chiếm 85% giá trị tổng tài sản. Định giá cao so với các công ty trong ngành (P/E forward 29.7x so với P/E ngành 20.5x ). Bên cạnh đó, giá nguyên vật liệu tăng cao sẽ tiếp tục ảnh hưởng đến biên lợi nhuận gộp của công ty.
Cổ phiếu CMG: CHỜ MUA Công ty dự kiến được hưởng lợi từ việc chuyển dịch số, chính phủ điện tử khi là một trong những công ty có thị phần và năng lực triển khai ở mảng điện toán đám mây. Năm tài chính 2021 (kết thúc ngày 31/3/2021), doanh thu và lợi nhuận lần lượt tăng 7% và 28% so với năm trước. Tình hình tài chính lành mạnh với số dư tiền mặt cao (~1,200 tỷ), tỷ lệ nợ vay thấp (D/E~0.5x).
Cổ phiếu PHP: CHỜ MUA Triển vọng dài hạn tích cực với vị thế cảng số 1 tại khu vực miền Bắc cùng với lợi thế lớn về quy mô, vị trí, kinh nghiệm,… Công ty có kế hoạch đầu tư xây dựng bến Container số 3 và số 4 với tổng công suất xấp xỉ 1 triệu TEUs, dự kiến bắt đầu đưa vào vận hành trong năm 2023. Tài chính lành mạnh, nợ vay thấp (D/E ~ 0.2), tỷ lệ cổ tức tiền mặt ổn định và có tiềm năng gia tăng với lượng tiền mặt dồi dào.
Cổ phiếu HND: CHỜ MUA Lợi nhuận trong dài hạn của công ty có khả năng cải thiện do (1) một số hạng mục tài sản cố định sắp hết khấu hao và (2) dòng tiền ổn định hỗ trợ giảm bớt nợ vay qua từng năm. Tình hình tài chính lành mạnh, tỷ lệ cổ tức tiền mặt ở mức khá (~5%) và có tiềm năng gia tăng trong tương lai.
Cổ phiếu BVS: CHỜ MUA Hoạt động kinh doanh nhìn chung duy trì ở mức ổn định với hai hoạt động cốt lõi là môi giới và cho vay margin. Danh mục đầu tư của công ty tập trung nhiều vào các tài sản an toàn như tiền gửi ngân hàng, chứng chỉ tiền gửi và trái phiếu. Mức định giá hiện tại P/E cho năm 2021 ở mức ~13x là chưa hấp dẫn để đầu tư cho một công ty chứng khoán nhỏ tuy nhiên nhà đầu tư có thể theo dõi và giải ngân khi cổ phiếu xuất hiện các đợt điều chỉnh mạnh và giá giảm về các vùng giá hấp dẫn hơn.
Cổ phiếu DGW: CHỜ MUA Năm 2021, triển vọng kinh doanh của Công ty tương đối tốt nhờ nhu cầu mua điện thoại thông minh và máy tính xách tay để phục vụ học tập và làm việc tại nhà tăng cao trong dịch bệnh Covid-19. Bên cạnh đó, việc ký hợp đồng phân phối độc quyền với Xiaomi và hợp đồng phân phối với Apple từ năm 2020 là động lực tăng trưởng trong các năm sắp tới. Nhà đầu tư nên chờ thị trường ổn định để quyết định giải ngân đầu tư cổ phiếu.
Cổ phiếu FTS: CHỜ BÁN Lợi nhuận quý 2/2021 được dự báo tiếp tục khả quan. Cổ phiếu MSH trong danh mục tự doanh đã tăng 53% từ đầu năm. Do đó, FTS có khả năng cao vượt kế hoạch lợi nhuận trước thuế 260 tỷ đồng trong năm nay. Tuy nhiên, giá cổ phiếu đã tăng gấp 2.7 lần với P/E 15.2x và P/B 2.3x. Nhà đầu tư nên theo dõi diễn biến thị trường để tìm điểm bán phù hợp.
Cổ phiếu STB: CHỜ BÁN Kế hoạch kinh doanh 2021 với tăng trưởng tín dụng 9% và lợi nhuận trước thuế 4,000 tỷ đồng tăng 20% so với năm 2020. Biên lãi thuần (NIM) dù được cải thiện nhẹ tuy nhiên vẫn dưới mức 3%, tương đối thấp so với trung bình ngành. STB đang trong quá trình tái cơ cấu và đã có kết quả nhất định trong công tác quản trị và minh bạch thông tin. Tuy nhiên, định giá đang ở mức P/B 1.7x, phù hợp với tiềm năng tăng trưởng của Ngân hàng.