Cổ phiếu SCS, CTR, SAM, CDN, BBC – Nhận định chứng khoán ngày 25/11/20

Cổ phiếu SCSMUA@125,600mở tài khoản chứng khoán online

Sản lượng hàng hóa dự kiến sẽ hồi phục cuối năm 2020 khi tình hình dịch bệnh được kiểm soát tốt hơn. Kế hoạch triển khai nhà kho giai đoạn 2 trong năm 2021 giúp nâng công suất từ 200,000 tấn/năm lên 350,000 tấn/năm và kế hoạch mua lại nhà ga hàng hóa tại Nội Bài sẽ là động lực tăng trưởng trong dài hạn. Tình hình tài chính lành mạnh, cổ tức chi trả đều đặn

Cổ phiếu CTRBÁN@64,000 Công ty duy trì tốc độ tăng trưởng ổn định. 9 tháng đầu năm 2020, doanh thu và lợi nhuận sau thuế tăng lần lượt 15% và 35% so với cùng kỳ năm trước. Với sự hậu thuẫn từ Tập đoàn mẹ Viettel, công ty đang mở rộng sang lĩnh vực vận hành và cho thuê hạ tầng (Tower Co) với biên lợi nhuận tốt hơn mảng xây lắp truyền thống. Cơ cấu tài chính lành mạnh. Hiện cổ phiếu đã tăng giá 78% (tương ứng với mức P/E ~21.x, đã phản ánh hợp lý so với tiềm lực hiện tại của công ty) từ vùng giá khuyến nghị 36,000 đ/cp, do đó nhà đầu tư nên cân nhắc chốt lời.

Cổ phiếu SAMBÁN@10,900 Kết quả kinh doanh chính 9T2020 không khả quan do ảnh hưởng của Covid-19, doanh thu giảm 21%, lợi nhuận gộp giảm 55% so với cùng kỳ. Lợi nhuận sau thuế 9T/2020 đạt 49 tỷ, tăng hơn gấp đôi so với cùng kỳ năm 2019 chủ yếu do các bút toán và giao dịch bất thường: phân loại lại khoản đầu tư vào DVN dẫn đến hoàn nhập dự phòng tài chính (~156 tỷ) làm giảm chi phí tài chính trong kỳ 6T2020; doanh thu hoạt động tài chính khác 38 tỷ trong Q3/2020. Triển vọng hồi phục trở lại và tiềm năng tăng trưởng trung dài hạn chưa tích cực.

Cổ phiếu CDNCHỜ MUAđăng ký tài khoản chứng khoán

Doanh nghiệp hiếm hoi trong ngành cảng biển giữ được mức độ tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận cao bất chấp ảnh hưởng tiêu cực từ dịch bệnh COVID-19. Theo đó, lũy kế 9 tháng 2020, doanh thu tăng 11%, LNST tăng 17% so với cùng kỳ. Triển vọng dài hạn khả quan với vị thế cảng số 1 tại khu vực miền Trung. Tài chính lành mạnh, không vay nợ, biên lợi nhuận ròng cao (~24%), tỷ lệ cổ tức tiền mặt ở mức tốt (7%) và có tiềm năng gia tăng trong những năm tới với lượng tiền mặt dồi dào. Lưu ý: cổ phiếu ít thanh khoản

Cổ phiếu BBCCHỜ BÁN Doanh thu 9 tháng đầu năm chỉ đạt 722 tỷ, giảm 19% yoy. Hoạt động kinh doanh chính lỗ 3 tỷ đồng. Tuy nhiên, lợi nhuận ròng vẫn đạt 58 tỷ đồng nhờ thanh lý tài sản cố định. Tiềm năng tăng trưởng không nhiều. Tỷ suất cổ tức không cao.