Cổ phiếu GIL: Phân tích, Nhận định và Đánh giá

GIL: Công ty Cổ phần Sản xuất Kinh doanh Xuất nhập khẩu Bình Thạnh (HOSE)

Nhận định cổ phiếu GIL Chờ bán KQKD của GIL sụt giảm mạnh trong Q1/2023 với doanh thu thuần 157 tỷ đồng (-89% YoY) và LNST âm 39 tỷ đồng (so với mức lãi 107 tỷ đồng Q1/2022). Công ty chưa trích lập hơn 800 tỷ đồng giá trị hàng tồn kho liên quan đến Amazon, trong đó chủ yếu là thành phẩm chỉ dùng được cho khách hàng này. ĐHĐCĐ được tổ chức vừa qua đã chốt kế hoạch kinh doanh năm 2023 với doanh thu 1,500 tỷ đồng, LNST 103.5 tỷ đồng khi Công ty dự kiến bắt đầu ghi nhận doanh thu tại KCN Gilimex từ Q4/2023.

Đánh giá cổ phiếu GIL Chờ bán GIL vừa công bố tài liệu họp ĐHCĐ thường niên năm 2023, theo đó Công ty dự kiến đặt kế hoạch doanh thu 1,500 tỷ đồng (-53% so với TH 2022) và lợi nhuận trước thuế 50 tỷ đồng (-86% so với TH 2022). Triển vọng kinh doanh trong thời gian tới chủ yếu đến từ dự án KCN Gilimex (460,85 ha tại Thừa Thiên Huế) sau khi mất đi đối tác Amazon. Tính đến cuối năm 2022, dự án đã đền bù và bàn giao mặt bằng đạt 88.5%, dự kiến sẽ hoàn thành xây dựng hạ tầng vào đầu Q2/2023.

Phân tích cổ phiếu GIL Chờ bán Sự đổ vỡ của mối quan hệ đối tác với Amazon tiếp tục tác động nghiêm trọng lên KQKD của GIL. Trong Q4/2022, doanh thu Công ty chỉ đạt 262 tỷ đồng (-81% YoY), LNST theo đó cũng sụt giảm mạnh xuống mức 10 tỷ đồng (-92% YoY) – quý thấp nhất trong vòng 5 năm trở lại đây. Việc Công ty phân bổ lên đến 44% tổng tài sản vào tiền gửi cho thấy rõ dấu hiệu không hiệu quả của hoạt động kinh doanh cốt lõi tại thời điểm này.

Đánh giá cổ phiếu GEX Chờ mua Năm 2022, doanh thu đạt 32,090 tỷ đ (+12.3% YoY), lợi nhuận sau thuế đạt 380 tỷ đ (-63.4% YoY) do không còn lợi nhuận đột biến từ chuyển nhượng các khoản đầu tư như năm trước. Cổ phiếu đã có nhịp giảm mạnh từ đỉnh và định giá P/B~1.0x, nhà đầu tư có thể tận dụng những nhịp điều chỉnh mạnh để tích lũy cổ phiếu này.

Nhận định cổ phiếu GEX Chờ mua Q3/2022, doanh thu đạt 7,014 tỷ đ (+16% YoY), lợi nhuận sau thuế và cổ đông thiểu số đạt 15 tỷ đ (-94% YoY) do chi phí tài chính tăng mạnh hơn 70% so với cùng kỳ năm trước. Dự kiến trong tháng 12, công ty sẽ nhận ~240 tỷ đ cổ tức từ công ty con Gelex Electric, điều này sẽ góp phần cải thiện tình hình tài chính của công ty. Cổ phiếu đã có nhịp giảm mạnh từ đỉnh, tuy nhiên P/E vẫn ở mức khá cao 26.0x, nhà đầu tư chưa nên giải ngân ở thời điểm này.

Phân tích cổ phiếu GEX Chờ mua Q3/2022, doanh thu đạt 7,014 tỷ đ (+16% YoY), lợi nhuận sau thuế và cổ đông thiểu số đạt 15 tỷ đ (-94% YoY) do chi phí tài chính tăng mạnh hơn 70% so với cùng kỳ năm trước. Triển vọng trung dài hạn tích cực ở mảng BĐS KCN với khoảng ~2,000 ha đất sẵn sàng bàn giao. Cổ phiếu đã có nhịp giảm mạnh ~70% từ đỉnh, tuy nhiên P/E vẫn ở mức khá cao 22.7x, nhà đầu tư chưa nên giải ngân ở thời điểm này.

Đánh giá cổ phiếu GIL Chờ bán GIL vừa công bố tài liệu họp ĐHCĐ thường niên năm 2023, theo đó Công ty dự kiến đặt kế hoạch doanh thu 1,500 tỷ đồng (-53% so với TH 2022) và lợi nhuận trước thuế 50 tỷ đồng (-86% so với TH 2022). Triển vọng kinh doanh trong thời gian tới chủ yếu đến từ dự án KCN Gilimex (460,85 ha tại Thừa Thiên Huế) sau khi mất đi đối tác Amazon. Tính đến cuối năm 2022, dự án đã đền bù và bàn giao mặt bằng đạt 88.5%, dự kiến sẽ hoàn thành xây dựng hạ tầng vào đầu Q2/2023.

Nhận định cổ phiếu GIL Chờ bán Sự đổ vỡ của mối quan hệ đối tác với Amazon tiếp tục tác động nghiêm trọng lên KQKD của GIL. Trong Q4/2022, doanh thu Công ty chỉ đạt 262 tỷ đồng (-81% YoY), LNST theo đó cũng sụt giảm mạnh xuống mức 10 tỷ đồng (-92% YoY) – quý thấp nhất trong vòng 5 năm trở lại đây. Việc Công ty phân bổ lên đến 44% tổng tài sản vào tiền gửi cho thấy rõ dấu hiệu không hiệu quả của hoạt động kinh doanh cốt lõi tại thời điểm này.

Phân tích cổ phiếu GIL Bán @24.45 Q3/2022, doanh thu của GIL đạt 213 tỷ đồng (-66% YoY) khi lượng đơn hàng từ Amazon lao dốc mạnh kể từ tháng 04/2022. LNST đạt 128 tỷ đồng nhờ vào khoản lãi tài chính 201 tỷ đồng do thoái toàn bộ 25.91% cổ phần tại CTCP Dệt May Gia Định (đơn vị bị thu hồi một số mảnh đất tại TP. HCM từ 2021). Amazon là khách hàng lớn nhất của GIL (~80% doanh thu) với sản phẩm chính là hộp đựng hàng trong các nhà kho sử dụng robot của Amazon. Từ tháng 05/2022, Amazon đã tìm cách cho thuê lại các nhà kho dư thừa sau khi xây dựng quá mức trong thời gian đại dịch COVID-19. Đối diện với rủi ro thừa công suất và giảm giá hàng tồn kho, GIL mới đây đã nộp đơn kiện Amazon trị giá 280 triệu USD vì đột ngột giảm đơn đặt hàng.

Nhận định Cổ phiếu GIL: CHỜ MUA Triển vọng kinh doanh dự kiến khả quan với sự phục hồi của các thị trường xuất khẩu. Tiềm năng trong trung hạn tới từ dự án KCN Phú Bài 4 tại Huế (diện tích ~460 ha, tổng mức đầu tư ~2,600 tỷ đồng), dự kiến sẽ bắt đầu mở bán vào Q4/2022. Định giá ở mức tương đối thấp với P/E ~11x so với trung bình ngành ~14.8x.

Phân tích Cổ phiếu GIL: CHỜ MUA Quý 4/2021, doanh thu đạt 1,399 tỷ đồng (+54% yoy), lợi nhuận sau thuế đạt 125 tỷ đồng (+6% yoy), chủ yếu do chi phí tăng cao dưới tác động của dịch bệnh. Triển vọng kinh doanh dự kiến khả quan với sự phục hồi của các thị trường xuất khẩu. Tiềm năng trong trung hạn tới từ dự án KCN Phú Bài 4 tại Huế (diện tích ~460 ha, tổng mức đầu tư ~2,600 tỷ đồng), dự kiến sẽ bắt đầu mở bán vào Q4/2022. Định giá ở mức tương đối thấp với P/E 9.1x.

Nhận định Cổ phiếu GIL: CHỜ MUA Triển vọng kinh doanh khả quan với sự phục hồi của các thị trường xuất khẩu và việc hoạt động trở lại 100% công suất trong Q4/2021. Tiềm năng trong trung hạn tới từ dự án KCN Phú Bài 4 tại Huế (diện tích ~460 ha, tổng mức đầu tư ~2,600 tỷ đồng), dự kiến sẽ bắt đầu mở bán vào Q4/2022. Định giá ở mức tương đối thấp với P/E 8.6x. Lưu ý: Công ty có kế hoạch phát hành riêng lẻ 16.8 triệu cổ phiếu (~39% cổ phiếu đang lưu hành).

Nhận định Cổ phiếu GIL: MUA@73,200 Lũy kế 9T/2021, doanh thu đạt 2,752 tỷ đồng (+8% YoY) và LNST đạt 204 tỷ đồng (+8% YoY). Lợi nhuận tăng trưởng khiêm tốn do ảnh hưởng của giãn cách xã hội trong Q3/2021. Tuy nhiên, công ty đã hoạt động trở lại 100% công suất trong Q4/2021 và đã nhận đủ đơn hàng cho năm 2022. Dự án khu công nghiệp tại Huế dự kiến sẽ được bàn giao mặt bằng sạch và có những khách hàng đầu tiên ký hợp đồng vào cuối năm sau. P/E ở mức 8.1x tương đối thấp so với trung bình ngành 10.6x.

Cập nhật thông tin nhanh hơn tại công ty chứng khoán Techcom Securities (Techcombank TCBS),
Mở tài khoản chứng khoán với nhiều ưu đãi:

Xem hướng dẫn: Cách mở tài khoản chứng khoán Techcombank

Tin tức cổ phiếu GIL: Ngày 14/6, HĐQT đã thông qua việc góp vốn 180 tỷ đồng vào CTCP Khu công nghiệp Gilimex Vĩnh Long, tương ứng tỷ lệ sở hữu 30%/Vốn điều lệ của Gilimex Vĩnh Long.

GIL chia cổ tức: Ngày 17/6 – ngày ĐKCC nhận cổ tức năm 2020 bằng tiền tỷ lệ 10% (01 cổ phiếu nhận 1.000 đồng). Thời gian thanh toán 30/6/2021.

Phân tích cổ phiếu GIL
Bán @68.3 Kết quả kinh doanh quý 1/2021 khả quan với doanh thu đạt 864 tỷ đồng (+20% YoY) và lợi nhuận sau thuế đạt 71 tỷ đồng (+65% YoY). Công ty dự kiến chia 25% cổ tức 2020 bằng cổ phiếu và tổ chức Đại hội cổ đông vào ngày 21/05/2021 tại Vũng Tàu. Tuy nhiên, giá đã tăng ~80% từ đầu năm với P/E forward đạt 8.1x. Về mặt kỹ thuật giá có dấu hiệu tiếp tục giảm trong ngắn hạn. Nhà đầu tư có thể xem xét chốt lời.

Nhận định cổ phiếu GIL
Chờ bán Kết quả kinh doanh quý 1/2021 khả quan với doanh thu đạt 864 tỷ đồng (+20% YoY) và lợi nhuận sau thuế đạt 71 tỷ đồng (+65% YoY). Mặc dù công ty đặt kế hoạch kinh doanh thấp với doanh thu 3,000 tỷ đồng (+% YoY) và lợi nhuận sau thuế 180 tỷ đồng (-% YoY) nhưng GIL thường vượt kế hoạch trong 5 năm trở lại đây. Công ty dự kiến chia 25% cổ tức 2020 bằng cổ phiếu và tổ chức Đại hội cổ đông vào ngày 21/05/2021 tại Vũng Tàu. Tuy nhiên, giá đã tăng ~90% từ đầu năm với P/E forward đạt 8.1x. Nhà đầu tư có thể xem xét chốt lời dần.

Đánh giá cổ phiếu GIL
Chờ bán Kết quả kinh doanh quý 1/2021 khả quan với doanh thu đạt 864 tỷ đồng (+20% YoY) và lợi nhuận sau thuế đạt 71 tỷ đồng (+65% YoY). Mặc dù công ty đặt kế hoạch kinh doanh thấp với doanh thu 3,000 tỷ đồng (+% YoY) và lợi nhuận sau thuế 180 tỷ đồng (-% YoY) nhưng GIL thường vượt kế hoạch trong 5 năm trở lại đây. Công ty dự kiến chia 25% cổ tức 2020 bằng cổ phiếu và tổ chức Đại hội cổ đông vào ngày 21/05/2021 tại Vũng Tàu. Tuy nhiên, giá đã tăng ~90% từ đầu năm với P/E forward đạt 8.1x. Nhà đầu tư có thể xem xét chốt lời dần.

Phân tích cổ phiếu GIL
Chờ mua Kết quả kinh doanh2020 khả quan với doanh thu đạt 3,457 tỷ đồng (+36%YoY) và lợi nhuận sau thuế đạt 308 tỷ đồng (+52%YoY) chủ yếu nhờ sự hợp tác với các đối tác mạnh về bán hàng online như Amazon, Ikea… Tiếp tục theo dõi dự án khu công nghiệp tại Huế. Thị trường vẫn trong giai đoạn ảnh hưởng bởi dịch bệnh nên nhà đầu tư cần thận trọng.

Nhận định cổ phiếu GIL
Chờ mua Kết quả kinh doanh2020 khả quan với doanh thu đạt 3,457 tỷ đồng (+36%YoY) và lợi nhuận sau thuế đạt 308 tỷ đồng (+52%YoY) chủ yếu nhờ sự hợp tác với các đối tác mạnh về bán hàng online như Amazon, Ikea… Tiếp tục theo dõi dự án khu công nghiệp tại Huế. Thị trường vẫn trong giai đoạn ảnh hưởng bởi dịch bệnh nên nhà đầu tư cần thận trọng.

Bạn đang muốn mở một tài khoản chứng khoán để mua bán cổ phiếu, hãy tham khảo bài viết: Nở tài khoản chứng khoán TCBS, nhận ngay ưu đãi miễn phí giao dịch cổ phiếu cho 100.000.000 Vnđ đầu tiên

Đánh giá cổ phiếu GIL
Chờ bán Kết quả kinh doanh quý 4/2020 dự kiến vẫn khả quan chủ yếu nhờ sự hợp tác với các đối tác mạnh về bán hàng online như Amazon, Ikea… Ở mức giá hiện tại, P/E đã đạt 7.1x và phản ánh tương đối hợp lý tình hình kinh doanh của công ty. Nhà đầu tư có thể xem xét chốt lời.

Phân tích cổ phiếu GIL
Chờ bán Kết quả kinh doanh quý 4/2020 dự kiến vẫn khả quan chủ yếu nhờ sự hợp tác với các đối tác mạnh về bán hàng online như Amazon, Ikea… Tuy nhiên vẫn phải theo dõi chặt chẽ phán quyết của Mỹ về vấn đề thao túng tiền tệ của Việt Nam vì sẽ ảnh hưởng đến các công ty xuất khẩu như GIL. Ở mức giá hiện tại, P/E đã đạt 6.9x và phản ánh tương đối hợp lý tình hình kinh doanh của công ty. Nhà đầu tư có thể xem xét chốt lời.

Nhận định cổ phiếu GIL
Chờ mua Kết quả kinh doanh 9T/2020 khả quan mặc cho dịch COVID vẫn ảnh hưởng xấu đến ngành dệt may. Doanh thu đạt 2,546 tỷ đồng (+45%YoY) và lợi nhuận sau thuế đạt 189 tỷ đồng (gấp 2 lần cùng kỳ) chủ yếu nhờ sự hợp tác với các đối tác mạnh về bán hàng online như Amazon, Ikea… P/E forward 5.9x vẫn hấp dẫn cho mục tiêu đầu tư dài hạn. Tuy nhiên cần theo dõi tiến độ đầu tư KCN tại Huế.

Đánh giá cổ phiếu GIL
Chờ mua Kết quả kinh doanh quý 9T/2020 khả quan mặc cho dịch COVID vẫn ảnh hưởng xấu đến ngành dệt may. Doanh thu đạt 2,546 tỷ đồng (+45%YoY) và lợi nhuận sau thuế đạt 189 tỷ đồng (gấp 2 lần cùng kỳ) chủ yếu nhờ sự hợp tác với các đối tác mạnh về bán hàng online như Amazon, Ikea… P/E forward 4.9x vẫn hấp dẫn cho mục tiêu đầu tư dài hạn. Tuy nhiên cần theo dõi tiến độ đầu tư KCN tại Huế.

Phân tích cổ phiếu GIL
Chờ bán Mảng kinh doanh cốt lõi là sản xuất hàng dệt may gia dụng (vải để kết hợp với nhựa và kim loại) tăng trưởng tốt bất chấp dịch COVID. Tuy nhiên giá đã tăng 18% kể từ khi chúng tôi ra khuyến nghị mua ngày 09/09/2020. Nhà đầu tư tiếp tục theo dõi kết quả kinh doanh quý 3 để có thể quyết định thời gian chốt lời phù hợp.

Nhận định cổ phiếu GIL
Chờ mua Mảng kinh doanh cốt lõi là sản xuất hàng dệt may gia dụng (vải để kết hợp với nhựa và kim loại) vẫn tăng trưởng tốt. Theo dõi ĐHCĐ bất thường tổ chức ngày 24/09/2020 và dự án khu công nghiệp tại Huế với tổng mức đầu tư lên tới 3,000 tỷ đồng. Thị trường đang điều chỉnh nên nhà đầu tư theo dõi trước khi giải ngân mới.

Đánh giá cổ phiếu GIL
Mua @24.6 Mảng kinh doanh cốt lõi là sản xuất hàng dệt may gia dụng (vải để kết hợp với nhựa và kim loại) tăng trưởng tốt bất chấp dịch COVID. Theo dõi ĐHCĐ bất thường trong tháng 9/2020 và kế hoạch đầu tư khu công nghiệp tại Huế với tổng mức đầu tư lên tới 1,500 tỷ đồng.

Phân tích cổ phiếu GIL
Bán @19 GIL chủ yếu may gia công các sản phẩm vải dùng trong nội thất cho đối tác nước ngoài. Tiềm năng tăng trưởng không cao.